PDG de Micron : l’IA n’en est qu’aux premières manches, offre mémoire tendue, demande DRAM et NAND >50% du TAM

Micron a bouclé son deuxième trimestre fiscal sur un record historique, dopé par la demande croissante en DRAM. Son dirigeant Sanjay Mehrotra insiste : les besoins en mémoire ne font que commencer à s’envoler pour permettre à l’intelligence artificielle d’exprimer tout son potentiel. La société profite d’une expansion rapide dans ses activités DRAM, NAND et HBM.

Le CEO de Micron anticipe une explosion de la demande en mémoire rapide pour l’IA

Fabricant de mémoires et de stockage, Micron enregistre une croissance exceptionnelle dans tous ses domaines d’activité, boostée par l’engouement pour les produits destinés à l’intelligence artificielle agentique.

Interrogé par CNBC, le CEO de Micron a qualifié la situation actuelle du secteur de l’IA de simple début de partie. À mesure que les entreprises déploient des infrastructures de calcul massives, la mémoire plus rapide et plus dense s’impose comme un élément clé pour soutenir le développement.

L’IA en est à ses tout premiers balbutiements ; les progrès récents annoncés à GTC le prouvent. La mémoire constitue un atout stratégique : il en faut plus, et plus performante, pour que l’IA déploie toutes ses aptitudes.

Nous entrons dans l’ère de l’inférence généralisée. Son extension va multiplier les besoins en tokens, qui exigent rapidité, donc plus de mémoire et de la mémoire plus vive pour libérer le potentiel complet.

Aujourd’hui, les approvisionnements restent tendus, et les augmenter n’est pas simple, comme le montrent nos résultats.

Sanjay Mehrotra – Président-directeur général de Micron

Pour accélérer les modèles d’IA et booster la génération de tokens, le calcul doit s’intensifier, et la mémoire en est le socle indispensable. Les GPU pour l’IA requièrent du HBM, les CPU pour l’IA du DRAM, mais les deux manquent cruellement. Le goulet d’étranglement porte sur l’offre, que les grands acteurs peinent à équilibrer, et la perspective n’annonce aucune amélioration.

Les GPU intègrent de plus en plus de HBM plus dense et performant. Les prochaines gammes comme Vera Rubin ou MI400 avec HBM4 ne se contenteront pas d’augmenter la bande passante : elles pousseront aussi les capacités à leur maximum, balisant la voie pour les solutions HBM de nouvelle génération. Côté DRAM, la demande explose plus vite que l’offre, tirée par les charges de travail agentiques qui poussent les CPU vers 400 Go de mémoire. Le LPDDR gagne du terrain grâce à son efficacité énergétique, idéal pour les déploiements à grande échelle.

Micron a pulvérisé ses records de chiffre d’affaires, de marge brute, de bénéfice par action et de flux de trésorerie disponible au deuxième trimestre fiscal, grâce à un marché porteur, une offre tendue et une exécution solide. Nous prévoyons de nouveaux sommets au troisième trimestre, a déclaré Sanjay Mehrotra, président-directeur général de Micron Technology. Dans le domaine de l’IA, la mémoire est devenue un atout stratégique pour nos clients, et nous investissons dans nos usines mondiales pour répondre à leur demande croissante.

Selon les projections, la demande liée à l’IA pour le DRAM et le NAND devrait dépasser 50 % du marché total cette année. Micron souligne que les besoins des serveurs traditionnels et IA restent solides, mais bridés par les pénuries de DRAM et NAND. L’arrivée de nouvelles plateformes va encore amplifier cette dynamique.

Micron livre du HBM4 36 Go (12-Hi) pour la plateforme Vera Rubin de NVIDIA et atteint des rendements matures sur HBM3. L’entreprise prépare aussi le HBM4E, prévu pour une montée en volume l’an prochain. Sur LPDDR, elle a lancé un module SOCAMM2 256 Go avec LPDDR5X pouvant grimper à 2 To, et fournit de la DDR5 pour le Groq 3 LPX de NVIDIA, capable de 12 To par puce.

Côté grand public, Micron table sur une baisse des volumes PC et mobile de l’ordre de 10 à 20 %, pénalisés par les pénuries et les tarifs élevés. L’entreprise note aussi que les PC gérant des tâches d’IA agentique localement optent pour 32 Go de mémoire.